Прогноз по золоту: XAU/USD обновляет четырехнедельный максимум на фоне беспокойства по поводу торговли между Китаем и США, что подстегивает спрос на безопасные активы

• Цена на золото подскакивает к отметке $3 400 на фоне неопределенности в торговле между США и Китаем, а также небольшого увеличения ставок на голубиную политику ФРС.
• Слабые данные по занятости от ADP и индексу PMI в сфере услуг в США оказывают давление на доходность казначейских облигаций США.
• Вероятность снижения процентных ставок ФРС в июле немного увеличилась.

Цена на золото (XAU/USD) достигает нового четырехнедельного максимума, поднимаясь к отметке $3 400 в ходе европейских торгов в четверг. Желтый металл укрепляется на фоне растущей неопределенности относительно потенциальной торговой сделки между Соединенными Штатами (США) и Китаем, что технически увеличивает спрос на безопасные активы.

В среду президент США Дональд Трамп в посте на Truth.Social заявил, что торговая сделка с Пекином очень сложна. “Мне нравится президент Си из Китая, всегда нравился и всегда будет, но он ОЧЕНЬ ЖЕСТКИЙ И КРАЙНЕ СЛОЖНЫЙ ДЛЯ ДОГОВОРА!!!” – написал Трамп.

Еще одной причиной укрепления цены на золото является значительное снижение доходности казначейских облигаций США. Теоретически, более низкие доходности по процентным активам увеличивают спрос на недоходные активы, такие как золото. Доходность 10-летних казначейских облигаций США продолжила снижение до уровня около 4,35%, что является самым низким уровнем за четыре недели.

Доходность казначейских облигаций США резко упала в среду после ряда разочаровывающих экономических данных, в частности, резкого замедления спроса на рабочую силу в частном секторе. ADP сообщил, что частный сектор добавил 37 тыс. новых рабочих мест, что является самым низким показателем с января 2021 года. Кроме того, отчет ISM по индексу PMI в сфере услуг показал неожиданное снижение активности в секторе услуг и плохие перспективы спроса.

Слабые данные из США привели к небольшому увеличению голубиных ожиданий относительно заседания ФРС по вопросам монетарной политики в июле. Согласно инструменту CME FedWatch, вероятность того, что ФРС снизит процентные ставки в июле, увеличилась до 30% с 22,5%, зафиксированных неделю назад.

Низкие процентные ставки со стороны ФРС благоприятствуют недоходным активам, таким как золото.

Технический анализ золота

Цена на золото подскакивает к отметке $3 400 в четверг. Желтый металл растет после стабилизации выше восходящей трендовой линии на дневном графике около $3 335, которая была проведена от максимума 12 декабря на уровне $2 726. Краткосрочный тренд драгоценного металла является бычьим, так как 20-дневная экспоненциальная скользящая средняя (EMA) наклонена вверх около $3 317.

14-дневный индекс относительной силы (RSI) поднимается к отметке около 60,00. Новый бычий импульс возникнет, если RSI преодолеет этот уровень.

Смотрим вверх, цена на золото может подняться к максимальному уровню 7 мая около $3 440 и психологическому уровню $3 500 после стабилизации выше $3 400.

В противном случае, снижение цены на золото ниже минимума 29 мая на уровне $3 245 потянет ее к круглому уровню поддержки $3 200, а затем к минимуму 15 мая на уровне $3 121.

Дневной график золота

Золото FAQs

Почему люди инвестируют в золото?

Золото играет ключевую роль в истории человечества, поскольку оно широко использовалось в качестве средства сохранения стоимости и обмена. В настоящее время, помимо своего блеска и использования в ювелирных изделиях, драгоценный металл широко рассматривается как актив-убежище, а это означает, что он считается хорошей инвестицией в неспокойные времена. Золото также широко рассматривается как средство защиты от инфляции и обесценивания валют, поскольку оно не зависит от какого-либо конкретного эмитента или правительства.

Кто покупает больше всего золота?

Центральные банки являются крупнейшими держателями золота. Стремясь поддержать свои валюты в неспокойные времена, центральные банки, как правило, диверсифицируют свои резервы и покупают золото, чтобы улучшить восприятие прочности экономики и валюты. Высокие запасы золота могут быть источником доверия к платежеспособности страны. Согласно данным Всемирного совета по золоту, в 2022 году центральные банки добавили в свои резервы 1136 тонн золота на сумму около 70 миллиардов долларов. Это самый высокий годовой объем закупок с начала ведения учета. Центральные банки стран с формирующейся рыночной экономикой, таких как Китай, Индия и Турция, быстро наращивают свои золотые резервы.

Как золото коррелирует с другими активами?

Золото имеет обратную корреляцию с долларом США и казначейскими облигациями США, которые являются основными резервными и безопасными активами. Когда доллар обесценивается, золото, как правило, растет, что позволяет инвесторам и центральным банкам диверсифицировать свои активы в неспокойные времена. Золото также имеет обратную корреляцию с рисковыми активами. Ралли на фондовом рынке, как правило, ослабляет цены на золото, в то время как распродажи на рынках рискованных активов, как правило, благоприятствуют росту цен на драгоценный металл.

От чего зависит цена золота?

Цена может меняться под влиянием самых различных факторов. Геополитическая нестабильность или опасения глубокой рецессии могут быстро привести к росту цен на золото из-за его статуса «безопасного убежища». Будучи активом с низкой доходностью, золото имеет тенденцию расти при снижении процентных ставок, в то время как рост ставок обычно негативно влияет на желтый металл. Тем не менее, большинство движений цены зависит от поведения доллара США (USD), поскольку цена актива определяется в долларах (XAU/USD). Сильный доллар, как правило, сдерживает рост цен на золото, в то время как слабый доллар, скорее всего, подтолкнет золото вверх.

Данный материал заимствован с портала брокера Amarkets

Попробовать трейдинг на Форекс

Вопросы и ответы

Опрос про форекс

При любом использовании материалов с данного сайта, ссылка на https://amarkets-forex.ru - ОБЯЗАТЕЛЬНА!

Надеемся данная статья была интересна и полезна для Вас. Не забывайте делиться в социальных сетях и поставить отметку «звездочками» ниже. Спасибо.